Майкл Стейнхардт: Биография американского финансиста и филантропа

Введение

Американский бизнесмен Майкл Х. Штайнхардт (родился 7 декабря 1940 года) – американский миллиардер, управляющий хедж-фондом, филантроп и бывший коллекционер антиквариата. В 1967 году он основал хедж-фонд Steinhardt Partners, которым руководил до его закрытия в 1995 году. После перерыва в работе он возглавил WisdomTree Investments в 2004 году. В январе 2014 года он появился на обложке журнала Forbes, где его назвали "величайшим трейдером Уолл-стрит". По данным журнала Forbes, его состояние оценивалось в 1,1 миллиарда долларов по состоянию на октябрь 2018 года.

Ранние годы

Стайнхардт получил степень бакалавра в Уортонской школе Пенсильванского университета, окончив её в 1960 году. Он начал свою карьеру, работая в паевом фонде Calvin Bullock и брокерской фирме Loeb, Rhoades & Co. (предшественник Shearson Loeb Rhoades). Отец Штайнхардта был его первым инвестиционным клиентом, давая сыну конверты, набитые наличными, для вложений в фондовый рынок, обеспечивая тем самым стартовый капитал для начала его инвестиционной карьеры. После десятилетий успешного управления фондом, Штайнхардт и его фирма были подвергнуты расследованию за предполагаемую попытку манипулирования рынком краткосрочных казначейских облигаций в начале 1990-х годов. Он лично уплатил 75% от общего штрафа в размере 70 миллионов долларов в рамках соглашения с Комиссией по ценным бумагам и биржам США и Министерством юстиции. Его фирма заработала 600 миллионов долларов на операциях с казначейскими облигациями. В своей книге «No Bull» Штайнхардт заявил, что не совершал никаких правонарушений, а лишь пошел на урегулирование дела, чтобы «двигаться дальше». Его фонд потерял треть своей стоимости во время кризиса на рынке облигаций в 1994 году. В 1995 году, увеличив долю до 25%, он решил закрыть свой фонд, заявив: «Я полагал, что в жизни есть нечто более достойное и благородное, чем делать богатых людей еще богаче», прежде чем вернуться к работе в 2004 году и возглавить WisdomTree Investments, фонд с активами под управлением почти в 64 миллиарда долларов США, ныне известный как WisdomTree Investments. Он является председателем WisdomTree, который предлагает индексные фонды, основанные на дивидендах и прибыли, а не традиционные индексные фонды, основанные на рыночной капитализации. По состоянию на июль 2018 года активы под управлением WisdomTree составляли 41,2 миллиарда долларов. Осенью 2007 и 2008 годов рост WisdomTree замедлился, поскольку фондовый рынок, особенно финансовый сектор, в котором дивидендные фонды WisdomTree были перепредставлены, резко упал, как и акции WisdomTree. Однако, поскольку фонды WisdomTree, как правило, показывали результаты лучше, чем их аналоги, рост активов возобновился прежними темпами, и цена акций соответственно выросла. После обвинений в сексуальных домогательствах, выдвинутых против Штайнхардта в 2018 году, студенческое самоуправление учебного заведения потребовало исключить имя филантропа; этот призыв был повторен после его соглашения с окружным прокурором Манхэттена в 2021 году о возвращении 180 украденных предметов старины. В 1990-х годах Штайнхардт приобрел и передал в дар Обществу охраны дикой природы (WCS) острова Стил Джейсон и Гранд Джейсон на Фолклендских островах, а также 425 000 долларов США на строительство исследовательской станции, названной в честь него и его жены. Штайнхардт инвестировал в бейсбольные команды, владея частью «Майами Марлинс» и «Лос-Анджелес Доджерс». Он является бывшим председателем Совета демократического лидерства и членом совета директоров Фонда защиты демократий, которому он пожертвовал 250 000 долларов в 2002 году.

Steinhardt earned a bachelor's degree at the Wharton School of the University of Pennsylvania, graduating in 1960. He started his career working for the mutual fund Calvin Bullock and the brokerage firm Loeb, Rhoades & Co. (the precursor to Shearson Loeb Rhoades). Steinhardt's father was his first investment client, giving his son envelopes stuffed with cash to put in the stock market giving him seed money to begin his investment career. After decades of successfully managing the fund, Steinhardt and his firm were investigated for allegedly trying to manipulate the short term Treasury Note market in the early 1990s. He personally paid 75% of a total fine of $70 million as part of settlement with the U. S. Securities and Exchange Commission and Department of Justice. His firm made $600 million on the Treasury positions. In his book, No Bull, Steinhardt said he did nothing wrong, but merely settled the case in order to "move on." His fund lost 1/3 of its value in the 1994 bond market crisis. In 1995, after finishing up 25%, decided to close his fund, stating, "I thought there must be something more virtuous, more ennobling to do with one's life than make rich people richer," before returning to work in 2004 to head WisdomTree Investments, a fund with nearly US$64 billion in assets under management. now known as WisdomTree Investments. He is chairman of WisdomTree, which offers dividend and earnings based index funds rather than traditional index funds based on market capitalization. As of July 2018, WisdomTree had $41.2 billion under management. During the fall of 2007 and 2008, WisdomTree's growth stagnated, as the stock market, especially the financial sector, in which WisdomTree's dividend based funds are overweighted, tanked, as did WisdomTree's stock. However, as the WisdomTree funds tended to outperform their "bogies," asset growth resumed its earlier pace and its stock price appreciated accordingly. After 2018 sexual harassment allegations against Steinhardt, the student government at the school called for removal of the philanthropist’s name; a call which was renewed after his 2021 deal with the Manhattan District Attorney about Steinhardt's 180 stolen antiquities. In the 1990s, Steinhardt bought and donated Steeple Jason Island and Grand Jason Island in the Falkland Islands to the Wildlife Conservation Society (WCS), along with US$425,000 for a research station to be named after himself and his wife. Steinhardt invested in baseball teams, owning part of the Miami Marlins and the Los Angeles Dodgers. Steinhardt is the past chairman of the Democratic Leadership Council and a board member of the Foundation for Defense of Democracies, to which he donated $250,000 in 2002.

Еврейские причины

Штайнхардт является председателем правления Фонда Штайнхардта для еврейской жизни и Taglit Birthright Israel. Он также выступает публично, общаясь с еврейскими детьми через такие организации, как Ezra USA и RAJE. Он активно занимается благотворительностью, пожертвовав более 125 миллионов долларов на еврейские цели. В 1999 году он и Чарльз Бронфман основали Taglit Birthright Israel, которая бесплатно отправляет молодых евреев в возрасте 18–26 лет в десятидневное путешествие в Израиль. В 2009 году Штайнхардт пожертвовал 5 миллионов долларов Американской еврейской академии. Академия выпустила рекламный ролик с его поддержкой. Штайнхардт основал сеть чартерных школ с преподаванием иврита, которые являются светскими и открыты как для евреев, так и для неевреев. Он заявил: «В этих школах иврит преподают настолько эффективно, что это явно превосходит уровень преподавания в еврейских дневных школах». Штайнхардт – убежденный сторонник Государства Израиль, которое он считает «еврейским чудом XX века». Он считает Израиль «самым моральным государством на Земле» и в интервью 2017 года сказал: «Чем больше человек узнает об Израиле, тем более комфортно ему будет с политикой израильского правительства». В апреле 2017 года он вошел в историю, будучи выбранным одним из двух представителей еврейской диаспоры для зажжения официального факела на церемонии зажжения факелов ко Дню независимости Государства Израиль в качестве символа «еврейского единства» за вклад в качестве соучредителя Taglit Birthright Israel. Штайнхардт занимал пост председателя правления Тель-Авивского университета, где в 2011 году получил почетную докторскую степень и основал Музей естественной истории имени Штайнхардта в Рамат-Авиве.

Издательство

В 2001 году Штейнхардт начал свою деятельность в сфере издательства. Он, вместе с несколькими другими инвесторами, включая Конрада Блэка, основал газету New York Sun – нишевое нью-йоркское издание, наиболее известное своей произраильской позицией и неоконсервативными взглядами. Штейнхардт написал письмо президенту Биллу Клинтону с просьбой о помиловании Марка Рича, назвав его "моим другом, которого и так достаточно наказали". 20 января 2001 года, в последний день своего президентства, Клинтон помиловал Рича. Штейнхардт одним из первых поддержал возможную президентскую кампанию Майкла Блумберга в 2008 году.

Обвинения в сексуальных домогательствах

12 сентября 2018 года The Jewish Week сообщила, что Hillel International расследует действия Стейнхардта в связи с "неуместными сексуальными высказываниями" в адрес двух сотрудниц одной из организаций, которую он поддерживает. В статье Jewish Week цитируются "источники, близкие к расследованию", которые утверждают, что с 2015 года, когда поступила первая жалоба от сотрудницы, в организации установилась "практика", согласно которой ни одна сотрудница не встречается со Стейнхардтом один на один. Вторая женщина, заявившая об этом, получила письменное извинение от Стейнхардта, датированное 23 августа 2011 года, в котором он признал, что допустил неуместные комментарии в ее адрес и в адрес двух коллег-мужчин на встрече годом ранее. В отчете отмечается, что Hillel "тайно" исключил его имя из списка членов совета управляющих на своем веб-сайте, пока шло расследование. Hillel выступил с официальным заявлением, подтвердив, что жалобы на сексуальные домогательства со стороны его спонсоров были обоснованными. В ответ на результаты расследования Стейнхардт заявил: "Если бы меня сразу же проинформировали о каких-либо опасениях относительно моих высказываний, я бы немедленно принес извинения. Я узнал об этом расследовании лишь недавно, когда Hillel связался со мной по поводу комментариев, сделанных несколько лет назад. Я сожалею и глубоко сожалею о любом смущении, дискомфорте или боли, которые я мог причинить, что никогда не было моим намерением."

Частная коллекция древностей и пожизненный запрет на сбор артефактов

Штейнхардт – коллекционер произведений искусства, особенно антиквариата. На специальной выставке «Древнее искусство Киклад», проходившей в Музее искусств Катона, были представлены некоторые экспонаты, принадлежавшие ему. Он входил в американский консультативный совет Christie’s, аукционного дома предметов искусства и антиквариата. В ноябре 2014 года Christie’s пришлось отозвать с аукциона доисторическую скульптуру с Сардинии, оцененную в 800 000 – 1,2 млн долларов, выставленную на продажу Штейнхардтом и ранее предлагавшуюся печально известным и осужденным торговцем древностями Джакомо Медичи. В январе 2018 года следователи провели обыск в нью-йоркской квартире Штейнхардта и изъяли большое количество похищенных древностей, незаконно приобретенных им. В декабре 2021 года, после четырехлетнего международного расследования, посвященного его «приобретению, владению и продаже более 1000 древностей, начиная как минимум с 1987 года», Штейнхардт достиг соглашения с окружным прокурором Нью-Йорка об отказе от 180 предметов общей оценочной стоимостью 70 миллионов долларов в обмен на прекращение расследования, проводимого большим жюри в отношении его коллекции. В рамках сделки Штейнхардту было пожизненно запрещено приобретать новые предметы. Оставшиеся предметы, приобретенные им законным путем, он сохранил за собой. Изъятые древности должны быть возвращены их законным владельцам в большинстве стран Восточного Средиземноморья, а также в Болгарию и Ирак. В пресс-релизе окружной прокурор Сайрус Ванс-младший заявил: «На протяжении десятилетий Майкл Штейнхардт проявлял ненасытную жажду разграбленных артефактов, не заботясь о законности своих действий, подлинности приобретаемых и продаваемых им предметов или о серьезном культурном ущербе, который он нанес всему миру». В заявлении о фактах, представленном в ходе расследования, указывалось, что Штейнхардт приобретал похищенные антиквариаты у Джакомо Медичи, Джованни Франко Беккины, Эдоардо Алмаджиа, Робина Саймса, Роберта Хехта, Эдварда и Самуэля Мерринов, Роберта Хабера, Юджина Александра, Фрица и Гарри Бюрки, Гила Чаи, Рафи Брауна, Майкла Уорда и других. Адвокат Штейнхардта заявил, что многие торговцы, у которых он приобретал артефакты, «предоставляли конкретные гарантии относительно законности их права собственности на предметы и их заявленного происхождения».

Steinhardt is an art collector, especially of antiquities. A special exhibition, "Ancient Art of the Cyclades", held at the Katonah Museum of Art included some pieces owned by him. He sat on the American advisory board of Christie's, the art & antiques auction house. In November 2014, Christie's had to withdraw a prehistoric sculpture from Sardinia, valued at $800,000 $1.2m, put on auction by Steinhardt and previously put on sale by the notorious and convicted antiquities dealer Giacomo Medici. In January 2018, investigators raided Steinhardt's New York City apartment and seized a large amount of stolen antiquities which had been illegally purchased by Steinhardt. In December 2021, after a four year multinational investigation examining his "acquisition, possession and sale of more than 1,000 antiquities since at least 1987", Steinhardt reached an agreement with the New York County District Attorney to relinquish 180 items with an estimated value of $70 million, in exchange for the dismissal of a grand jury investigation into his collection. As part of the deal, Steinhardt was being permanently banned from acquiring new pieces. Steinhardt kept the remaining pieces that he legally purchased. The seized antiquities were slated to be returned to their proper owners in much of the Eastern Mediterranean region, as well as Bulgaria and Iraq. In a press release, District Attorney Cyrus Vance Jr. said, "For decades, Michael Steinhardt displayed a rapacious appetite for plundered artifacts without concern for the legality of his actions, the legitimacy of the pieces he bought and sold, or the grievous cultural damage he wrought across the globe." The Grand Jury Investigation Statement of Facts stated that Steinhart acquired stolen antiquiries from Giacomo Medici, Giovanni Franco Becchina, Edoardo Almagià, Robin Symes, Robert Hecht, Edward and Samuel Merrin, Robert Haber, Eugene Alexander, Fritz and Harry Bürki, Gil Chaya, Rafi Brown, Michael Ward and others. A lawyer for Steinhardt said many of the dealers from whom he bought the artifacts "made specific representations as to the dealers’ lawful title to the items, and to their alleged provenance."

Стела Гелиодора

В 2007 году Штайнхардт передал Израильскому музею "Стелу Гелиодора", которую он недавно приобрел. Стела представляла собой греческий текст 2200-летней давности, высеченный на известняке. Однако вскоре эксперт заметил, что два фрагмента, обнаруженные при раскопках в пещере в Мареше, идеально подходили к "Стеле Гелиодора", словно части головоломки, и сделал вывод, что стела происходит из той же пещеры. В декабре 2021 года "Стела Гелиодора" оказалась среди 180 артефактов, которые Штайнхардт согласился вернуть в офис окружного прокурора Манхэттена. По состоянию на 7 января 2022 года "Стела Гелиодора" все еще экспонировалась в Израильском музее вместе с двумя неолитическими масками.

Гуэндел Старгейзер

Штейнхардт приобрел Guennol Stargazer в 1993 году. Мраморный идол изображает обнаженную фигуру человека и, по оценкам, ему около 6000 лет. После попытки продать идол на аукционе в 2017 году, правительство Турции подало в суд с требованием остановить продажу. Продажа все же состоялась, однако покупатель впоследствии отказался от покупки. В ходе судебного разбирательства в 2021 году было установлено, что Турция слишком долго ждала, чтобы предпринять попытку репатриации идола, и он останется в Соединенных Штатах.

Личная жизнь

В 1967 году Штайнхардт встретил свою будущую жену, Джуди, в автоколонне, которую он организовал. Во время одной из совместных поездок в Нью-Йорк он упомянул название компании Colorado Milling and Grain Elevator. Джуди рассказала об этой компании своему отцу, который инвестировал в неё и получил значительную прибыль после того, как Colorado Milling была приобретена Great Western Sugar в 1968 году; объединенная компания была переименована в Great Western United. Джуди является председателем Института изобразительных искусств Нью-Йоркского университета и Американских друзей Израильского музея. У них трое детей. Его дочь, Сара Берман, бывшая журналистка и автор колонки о воспитании детей в газете The New York Sun, является президентом чартерной школы еврейского языка в Бруклине. В книге Себастьяна Маллаби 2010 года под названием «Больше денег, чем Бог: хедж-фонды и создание новой элиты» он посвятил главу Штайнхардту. Он описал Штайнхардта как «любителя ботаники и коллекционера экзотических животных», живущего на пенсии «в своём загородном поместье в часе езды к северу от Нью-Йорка». Маллаби включил фотографию Штайнхардта, «танцующего на своём поместье напротив элегантного синего журавля, который ухаживал за ним изящным гавотом». В 2001 году Штайнхардт опубликовал автобиографию под названием «Без прикрас: моя жизнь на и вне рынков». В этой книге он впервые затронул вопрос о своём отце, Соле Фрэнке Штайнхардте, который также был известен под прозвищем «Красный МакГи». «Красный» Штайнхардт был осужден в 1958 году по двум пунктам обвинения в покупке и продаже краденых ювелирных изделий и приговорен к двум срокам по 5–10 лет с отбыванием последовательно в тюремной системе штата Нью-Йорк. В своей книге Штайнхардт описывает, как его отец финансировал его первые шаги на фондовом рынке, давая ему конверты, набитые 10 000 долларов наличными, а иногда и гораздо большей суммой. В книге также предполагается, что образование Штайнхардта в Школе Уортона могло быть оплачено нелегальными средствами. В 2008 году он был включен в Зал славы менеджеров хедж-фондов Institutional Investors Alpha вместе с Джулианом Робертсоном, Кеннетом Гриффином, Стивеном А. Коэном и другими.

In 1967, Steinhardt met his future wife, Judy, in a car pool he organized. During one of the carpools into New York City, he mentioned the name of the grain elevator company Colorado Milling and Grain Elevator. Judy mentioned the company to her father who invested in the company and made a substantial profit after Colorado Milling was acquired by Great Western Sugar in 1968; the merged company was renamed Great Western United. Judy is the chairwoman of New York University's Institute of Fine Arts and of the American Friends of the Israel Museum. They have three children. His daughter, Sara Berman, a former journalist and parenting columnist for The New York Sun, is the president of the Hebrew Language Academy Charter School in Brooklyn. In Sebastian Mallaby's 2010 book entitled More Money Than God: Hedge Funds and the Making of a New Elite, he dedicated a chapter to Steinhardt. He described Steinhardt as a "lover of botany and a collector of exotic fauna," living in his retirement "on his country estate an hour's drive north of New York City." Mallaby included a photo of Steinhardt "dancing on his estate opposite an elegant blue crane . that had taken to courting him with a graceful gavotte." In 2001, Steinhardt published an autobiography: No Bull: My Life in and out of Markets. In this book, he addressed for the first time the question of his father, Sol Frank Steinhardt, who also went by the moniker "Red McGee." "Red" Steinhardt was convicted in 1958 on two counts of buying and selling stolen jewelry, and was sentenced to serve two 5 to 10 year terms, to run consecutively, in the New York State prison system. In his book, Steinhardt describes how his father bankrolled his early forays into the stock market by giving him envelopes stuffed with $10,000 in cash and sometimes much more than that. The book also suggests that Steinhardt's education at the Wharton School may have been paid for with illicit funds. In 2008, he was inducted into Institutional Investors Alpha's Hedge Fund Manager Hall of Fame along with Julian Roberston, Kenneth Griffin, Steven A. Cohen, and others.