Трастовый сберегательный банк: История и эволюция

Введение

Британский финансовый институт – бывший Сберегательный банк попечителей и сберегательные банки попечителей в Соединенном Королевстве.

Сберегательный банк попечителей (TSB) был британским финансовым учреждением, действовавшим с 1810 по 1995 год, когда он был объединен с Lloyds Bank. Сберегательные банки попечителей были созданы для приема сберегательных вкладов от людей со скромным достатком. Их акции не котировались на фондовом рынке, но, в отличие от взаимных строительных обществ, вкладчики не имели права голоса и не могли определять финансовые и управленческие цели организации. Директора назначались попечителями (отсюда и название) на добровольной основе. Первый сберегательный банк попечителей был основан преподобным Генри Дунканом из Рутвелла в Дюмфрисшире для своих самых бедных прихожан в 1810 году, с единственной целью – служить местному населению. В период с 1970 по 1985 год различные сберегательные банки попечителей в Соединенном Королевстве были объединены в единое учреждение под названием TSB Group plc, которое было размещено на Лондонской фондовой бирже. В 1995 году TSB объединился с Lloyds Bank, образовав Lloyds TSB – на тот момент крупнейший банк в Великобритании по доле рынка и второй по величине (после HSBC, который приобрел Midland Bank в 1992 году) по рыночной капитализации. В 2009 году, после приобретения HBOS, группа Lloyds TSB была переименована в Lloyds Banking Group, хотя аббревиатура TSB первоначально сохранилась в названиях ее основных розничных дочерних компаний Lloyds TSB Bank и Lloyds TSB Scotland. Однако в июле 2012 года было объявлено, что Lloyds Banking Group возродит бренд TSB для 632 отделений, которые будут выделены в отдельный бизнес. Новый TSB Bank начал свою деятельность в сентябре 2013 года и был продан посредством первичного публичного размещения в 2014 году, а остальная часть бизнеса вернулась под название Lloyds Bank.

Ранняя история сберегательных банков-попечителей

С самого начала сберегательные банки были розничными финансовыми учреждениями, созданными на основе демократических и благотворительных принципов. Они стремились сформировать привычку к сбережениям у мелких и средних вкладчиков, таких как ремесленники, домашние слуги или растущий пролетариат, которые не входили в круг клиентов, обслуживаемых коммерческими банками. В первой половине XIX века банковские паники и банкротства были обычным явлением, поэтому сберегательные банки не имели надежного места для размещения собственных депозитов. Чтобы завоевать доверие потенциальных вкладчиков, Закон о сберегательных банках (Англия) 1817 года предписывал инвестировать средства в государственные облигации или размещать их в Банке Англии. Это требование было распространено на шотландские сберегательные банки в 1835 году. Важной особенностью сберегательного банка в Великобритании была гарантия номинальной стоимости сбережений вкладчиков, позволяющая им изымать свои средства в полном объеме с процентами, независимо от срока хранения депозита. В связи с этим в 1967 году была создана TSB Trust Company, а годом позже был предложен первый выпуск паевых инвестиционных фондов. Регуляторные нововведения, позволившие ЦТБ диверсифицировать свою деятельность, представляли угрозу для депозитной базы клиринговых банков. Однако эта потенциальная диверсификация была ограничена жестким централизованным контролем со стороны казначейства, комиссаров по государственному долгу и Комитета по инспекции трастовых сберегательных банков. Этот централизованный контроль был разработан для гарантии вкладчикам, что сберегательные банки останутся надежной альтернативой для хранения их средств, а также для обеспечения автономной работы местных доверительных управляющих за счет стандартизации общих процентных ставок и правил. К началу 1960-х годов количество операций в розничных отделениях увеличивалось примерно на 5% в год. В 1964 году Лондонский трастовый сберегательный банк первым внедрил компьютерную обработку постоянных платежных поручений, а к 1967 году все учетные записи были переведены на компьютер – это был первый банк в Великобритании, сделавший это. Некоторые другие сберегательные банки по-прежнему использовали бухгалтерские книги в кожаном переплете, а другие – сберегательные книжки; в любом случае, рукописные карточки учета накапливались тысячами, и даже составление самой базовой управленческой и бухгалтерской информации (например, годового баланса) было огромной задачей, требовавшей значительных сверхурочных. Таким образом, административное управление сберегательными банками было устаревшим и трудоемким. Они нуждались в модернизации и оптимизации.

From the outset, savings banks were retail finance institutions set up under democratic and philanthropic principles. They sought to create thrifty habits amongst small and medium sized savers such as craftsmen, domestic servants or the growing proletariat, who were outside the well to do market that the commercial banks served. In the first half of the 19th century, bank runs or bank collapses were common, so savings banks had no safe outlet for their own deposits. To create trust among potential depositors, the Savings Bank (England) Act 1817 required funds to be invested in government bonds or deposited at the Bank of England. This requirement was extended to Scottish savings banks in 1835. An essential feature of a savings bank in the UK was that depositors should have a guarantee of the nominal value of their savings, so that these could be withdrawn at their full value with interest no matter how long the deposit. Accordingly, the TSB Trust Company was established in 1967 and a year later the first unit trust issue was offered. Regulatory innovations which allowed the TSBs to diversify their business threatened to erode the deposit base of the clearing banks. But this potential diversification was limited by the restrictive central control of the Exchequer, the National Debt Commissioners and the Trustee Savings Bank Inspection Committee. This type of central control had been designed both to guarantee depositors that the savings banks would remain a secure alternative for their deposits and, by standardising general interest rates and regulations, to make it possible for local trustees to work autonomously. By the early 1960s transactions at retail counters were increasing at around 5% per annum. In 1964 the London Trustee Savings Bank was the first to computerise standing orders, and all account records were put on computer by 1967 – this being the first UK bank to do so. Some other savings banks still worked with leather bound ledgers, and others used passbooks; either way handwritten record cards piled up in thousands and even the most basic management information and accounting (such as the annual balance sheet) was a huge task to compile, requiring a lot of overtime. The savings banks' administration was thus antiquated and time consuming. They needed modernization and streamlining.

Плавание

В 1986 году акции TSB Group plc были размещены на фондовом рынке, а полученные средства переданы банку, увеличив его собственный капитал – процесс, который один комментатор описал как "продажу людям золотой коробки, оказавшейся при открытии заполненной ценой покупки". Первоначальная холдинговая компания, Trustee Savings Banks (Holdings) Limited, оставалась зарегистрированной в Companies House под этим названием до 2013 года. Операции розничного банковского обслуживания вновь образованной группы TSB были консолидированы в TSB England and Wales, TSB Scotland, TSB Northern Ireland и TSB Channel Islands, каждая из которых осуществляла деятельность под торговой маркой TSB Bank. В 1989 году TSB England and Wales официально стала TSB Bank, а TSB Bank Scotland и TSB Bank Northern Ireland – ее дочерними компаниями. Бизнес в Северной Ирландии был продан Allied Irish Banks в 1991 году (осуществляя деятельность под названием First Trust Bank до 2019 года), а бизнес на Нормандских островах был интегрирован в TSB Bank в 1992 году.

Слияние с Lloyds Bank

Группа TSB объединилась с Lloyds Bank в 1995 году, образовав Lloyds TSB. Слияние было структурировано как обратное поглощение, при котором TSB приобрела контроль. Lloyds Bank plc был исключен из листинга Лондонской фондовой биржи, а TSB Group plc была переименована в Lloyds TSB Group plc 28 декабря. Бывшие акционеры Lloyds Bank получили 70% долю в акционерном капитале посредством схемы соглашения. Новый банк начал операционную деятельность в 1999 году после завершения установленной законом процедуры интеграции. 28 июня TSB Bank plc передал свои обязательства Lloyds Bank plc, который затем сменил название на Lloyds TSB Bank plc. Одновременно TSB Bank Scotland plc поглотил три шотландских отделения Lloyds, став Lloyds TSB Scotland plc. Объединенная компания стала крупнейшим банком в Великобритании по доле рынка и вторым по величине после Midland Bank (ныне HSBC) по рыночной капитализации.

Возрождение бренда TSB

После приобретения HBOS в январе 2009 года группа Lloyds TSB была переименована в Lloyds Banking Group. После срыва предварительной договоренности о продаже бизнеса Lloyds TSB Scotland группе Co-operative Banking в начале 2013 года, Lloyds решила продать его посредством первичного публичного размещения акций (IPO). Новый TSB Bank начал работу 9 сентября 2013 года, после чего оставшаяся часть Lloyds TSB была переименована в Lloyds Bank.