Введение
Глобальная компания по управлению инвестициями Allianz Global Investors (обычно называемая AllianzGI или AGI) является глобальной компанией по управлению инвестициями с офисами в более чем 20 странах мира. Он принадлежит глобальной группе финансовых услуг Allianz. В нем работают почти 3000 человек, и он управляет активами на сумму более 500 млрд. евро от имени институциональных и розничных клиентов, а также от имени самого Allianz. AGI стала известна одним из крупнейших случаев мошенничества, в котором ее фонд Structured Alpha потерял более 6 миллиардов долларов в результате распродажи на рынке в 2020 году. Поскольку рисковый профиль фонда был неправильно представлен инвесторам, это привело к обвинениям против компании и ее менеджеров. В 2011 году было принято решение объединить большинство различных управляющих инвестициями в глобально интегрированный управляющий активами; с 2012 года Allianz перешла к так называемой модели "двух столпов", в которой Allianz Global Investors и PIMCO работают отдельно друг от друга, несмотря на общую собственность. Когда Allianz Global Investors была создана в качестве интегрированного управляющего активами в 2012 году, она управляла активами на сумму 279 млрд. евро. К марту 2019 года активы, находящиеся под управлением, составили 535 млрд. евро; эти активы были разделены между инвестициями в акционерный капитал (25%), фиксированный доход (35%), многоактивные активы (26%) и альтернативные инвестиции (14%).
Allianz Global Investors (commonly called AllianzGI or AGI), is a global investment management firm with offices in over 20 locations worldwide. It is owned by the global financial services group Allianz. Employing nearly 3,000, it manages over EUR 500 billion in assets on behalf of institutional, retail clients and also of Allianz itself. AGI became known for one of the biggest fraud cases in which its Structured Alpha fund lost over 6 billion dollars in the 2020 market sell off. As the risk profile of the fund was missold to the investors it led to charges against the company and its managers. In 2011, a decision was taken to combine most of the different investment managers into a globally integrated asset manager; from 2012 Allianz moved to what they call a "two pillar" model where Allianz Global Investors and PIMCO operate separately from each other despite common ownership. When Allianz Global Investors was established as an integrated asset manager in 2012, it was managing EUR 279bn in assets. By March 2019, assets under management were EUR 535bn; these assets were split between investments in equity (25%), fixed income (35%), multi asset (26%) and alternatives (14%).
Структурированное мошенничество с Альфа
В ходе рыночной распродажи в марте 2020 года фонды Structured Alpha потеряли более 7 миллиардов долларов США, что привело к обвинению в том, что фонды вводят в заблуждение инвесторов (таких как пенсионные фонды) в отношении их профиля риска. Хотя фонд утверждал, что он использовал хеджирование для защиты от краха рынка, на самом деле такого хеджирования не применялось, и фонд выпускал манипулированные отчеты. Федеральный орган финансового надзора Германии начал расследование в конце 2021 года. Дополнительные иски были поданы инвесторами, такими как американские государственные пенсионные фонды, включая сотрудников Нью-Йоркского метрополитена и сотрудников города Милуоки. В 2022 году Allianz признал себя виновным в преступном мошенничестве с ценными бумагами и согласился выплатить более 6 миллиардов долларов США в одном из крупнейших случаев до сих пор. Бывший управляющий фонда. Грегору Турнанту предъявлено обвинение в мошенничестве, сговоре и препятствовании, а два других менеджера портфеля, Стивен Бонд Нельсон и Тревор Тейлор, признали себя виновными в мошенничестве и сговоре.