Введение
Роберт Алан Джарроу - профессор инвестиционного менеджмента Рональда П. и Сьюзан Э. Линч в Высшей школе менеджмента Джонсона Корнеллского университета. Профессор Джарроу является соавтором системы HeathJarrowMorton для ценообразования кредитных деривативов, соавтором модели кредитного риска в уменьшенной форме JarrowTurnbull, используемой для ценообразования кредитных деривативов, и создателем форвардного метода мартингеля. Эти инструменты и модели в настоящее время являются стандартами, используемыми для ценообразования и хеджирования в крупных инвестиционных и коммерческих банках. Он входит в консультативный совет журнала Mathematical Finance, который он основал в 1989 году. Он также является ассоциированным или консультативным редактором для многих других журналов и входит в совет директоров нескольких фирм и профессиональных обществ. В настоящее время он является старшим членом IAFE и старшим членом FDIC. С 1995 года занимал должность директора по исследованиям корпорации Камакура. Профессор Джарроу был удостоен многочисленных премий и наград, включая премию CBOE Pomerance за выдающиеся достижения в области исследований опционов, премию Грэхема и Додда Скроллз и премию Международной ассоциации финансовых инженеров IAFE / SunGard Financial Engineer of the Year 1997 года. Он включен в Зал славы Общества аналитиков с фиксированным доходом и Зал славы 50 членов журнала Risk Magazine. Издания включают в себя пять книг "Цена опционов", "Теория финансов", "Моделирование ценных бумаг с фиксированным доходом и опционы процентных ставок" (второе издание), "Держивные ценные бумаги" (второе издание) и "Введение в деривативные ценные бумаги, финансовые рынки и управление рисками", а также более 100 публикаций в ведущих финансовых и экономических журналах. Он окончил с отличием Университет Дьюка в 1974 году с специальностью математика, получил степень MBA в Tuck School of Business в Дартмутском колледже в 1976 году с высшим отличием, а в 1979 году получил докторскую степень в области финансов в Школе менеджмента MIT Sloan при Роберте С. Мертоне.
Robert Alan Jarrow is the Ronald P. and Susan E. Lynch Professor of Investment Management at the Johnson Graduate School of Management, Cornell University. Professor Jarrow is a co creator of the Heath–Jarrow–Morton framework for pricing interest rate derivatives, a co creator of the reduced form Jarrow–Turnbull credit risk models employed for pricing credit derivatives, and the creator of the forward price martingale measure. These tools and models are now the standards utilized for pricing and hedging in major investment and commercial banks. He is on the advisory board of Mathematical Finance – a journal he co started in 1989. He is also an associate or advisory editor for numerous other journals and serves on the board of directors of several firms and professional societies. He is currently both an IAFE senior fellow and an FDIC senior fellow. He has served as the Director for Research of Kamakura Corporation since 1995. Professor Jarrow has been the recipient of numerous prizes and awards including the CBOE Pomerance Prize for Excellence in the Area of Options Research, the Graham and Dodd Scrolls Award, and the 1997 International Association of Financial Engineers IAFE/SunGard Financial Engineer of the Year Award. He is included in both the Fixed Income Analysts Society Hall of Fame and Risk Magazine's 50 member Hall of Fame. Publications include five books Options Pricing, Finance Theory, Modeling Fixed Income Securities and Interest Rate Options (second edition), Derivative Securities (second edition), and An Introduction to Derivative Securities, Financial Markets, and Risk Management as well as over 100 publications in leading finance and economic journals. He graduated magna cum laude from Duke University in 1974 with a major in mathematics, received an MBA from the Tuck School of Business at Dartmouth College in 1976 with highest distinction, and in 1979 he obtained a PhD in finance from the MIT Sloan School of Management under Robert C. Merton.
Избранные публикации
Олдфилд, Джордж С.; Джарроу, Роберт А. (1988) "Форвардные опционы и фьючерсные опционы". Достижения в исследованиях фьючерсов и опционов