Еуробанктер аралық ставкасы (Euribor) – Еуроаймақ банктерінің бір-бірінен қарыз алатын пайыздық ставкаларының орташа көрсеткіші. Бағалы қағаздар нарығында маңызды ролі бар.
Ағылшыншамен салыстырыңыз: абзацты басыңыз — түпнұсқа терезеде ашылады. Абзац астындағы EN түймесі оны мәтін ішінде көрсетеді.
Мазмұны
Кіріспе
Еуробанктер аралық ұсынылатын (пайызы) мөлшерлемесі
Euro interbank offered (interest) rate
Еуробанктер аралық ұсынылатын мөлшерлеме (Euribor) – Еуропалық ақша нарықтары институты жариялайтын, евроаймақтың банктерінің евроның көтерме ақша нарығында (немесе банктер аралық нарығында) қарсы тараптардан кепілсіз қаражатты қарызға алу бойынша орташа пайыздық мөлшерлемелерге негізделген күнделікті анықтамалық мөлшерлеме. 2015 жылға дейін бұл мөлшерлемені Еуропалық банктер федерациясы жариялаған.
The Euro Interbank Offered Rate (Euribor) is a daily reference rate, published by the European Money Markets Institute, based on the averaged interest rates at which Eurozone banks borrow unsecured funds from counterparties in the euro wholesale money market (or interbank market). Prior to 2015, the rate was published by the European Banking Federation.
Қолданылу аясы
Euribor еуромен есептелген форвардтық келісімдер, қысқа мерзімді пайыздық фьючерстік келісімдер және пайыздық своптар үшін анықтамалық мөлшерлеме ретінде қолданылады, дәл сол сияқты LIBOR фунт стерлинг және АҚШ долларымен есептелген құралдар үшін кеңінен қолданылады. Осылайша, олар әлемдегі ең ликвидті және белсенді пайыздық нарықтардың негізін құрайды. Париждің PIBOR, Франкфурттың FIBOR және Хельсинкидің Helibor сияқты ұлттық анықтамалық мөлшерлемелер 1999 жылдың 1 қаңтарында Экономикалық және валюталық одақ (ЭВО) күні Euribor-ға біріктірілді. Euribor Лондон қаласындағы 16 ірі банк белгілейтін, сирек қолданылатын "Евро LIBOR" мөлшерлемесінен ерекшеленеді.
Euribors are used as a reference rate for euro denominated forward rate agreements, short term interest rate futures contracts and interest rate swaps, in very much the same way as LIBORs are commonly used for Sterling and US dollar denominated instruments. They thus provide the basis for some of the world's most liquid and active interest rate markets. Domestic reference rates, like Paris' PIBOR, Frankfurt's FIBOR, and Helsinki's Helibor merged into Euribor on EMU day on 1 January 1999. Euribor should be distinguished from the less commonly used "Euro LIBOR" rates set in London by 16 major banks.
Пайыздық своптер
Қазіргі уақытта банкаралық нарықта 50 жылға дейінгі мерзімге арналған қысқа Euribor-ға негізделген пайыздық своптар саудаланады. "Бес жылдық Euribor" дегеніміз, іс жүзінде, 6 айлық Euribor-мен салыстырылған 5 жылдық своп мөлшерлемесін білдіреді. Егер облигация туралы сөз болса, "Euribor + x базистік пункт" дегеніміз, облигацияның ақша ағындары облигацияның нақты нарықтық бағасына тең болуы үшін x базистік пунктке ығыстырылған своптардың нөлдік купондық кірістілік қисығымен дисконтталуы керек дегенді білдіреді.
Interest rate swaps based on short Euribors currently trade on the interbank market for maturities up to 50 years. A "five year Euribor" will be in fact referring to the 5 year swap rate vs 6 month Euribor. "Euribor + x basis points", when talking about a bond, will mean that the bond's cash flows have to be discounted on the swaps' zero coupon yield curve shifted by x basis points in order to equal the bond's actual market price.
€STR
Еуроаймақта тағы бір кеңінен қолданылатын эталондық ставка – Еуропалық Орталық банк жариялайтын €STR.
The other widely used reference rate in the euro zone is €STR, published by the European Central Bank.