Фонды консультируемых пожертвований в США

Введение

Инструмент благотворительного дарения

В Соединенных Штатах донорский фонд (обычно называемый DAF) — это инструмент благотворительного дарения, управляемый публичной благотворительной организацией, созданной для управления благотворительными пожертвованиями от имени организаций, семей или частных лиц. Чтобы участвовать в донорском фонде, даритель – физическое или юридическое лицо – открывает счет в фонде и вносит туда денежные средства, ценные бумаги или другие финансовые инструменты. Даритель отказывается от права собственности на все внесенное в фонд, но сохраняет право совещательного участия в вопросах инвестирования средств счета и распределения их благотворительным организациям.

История

Нью-Йоркский общественный фонд первым внедрил фонды, рекомендованные донорами, в 1931 году, а второй такой фонд был создан в 1935 году. С тех пор коммерческие организации, учебные заведения и независимые благотворительные организации начали предлагать эту услугу. Впоследствии фонды, рекомендованные донорами, стали самым быстрорастущим инструментом благотворительных пожертвований в США — более 269 000 счетов, рекомендованных донорами, содержали активы на сумму свыше 78 миллиардов долларов.

Регулирование

Действующее налоговое законодательство США позволяет донору ценных бумаг или других активов получить налоговый вычет в размере рыночной стоимости пожертвования и избежать уплаты налога на прирост капитала. Это двойное налоговое преимущество может сделать пожертвование активов, в стоимости которых произошел прирост, благотворительной организации более выгодным, чем продажа этих активов и пожертвование денежных средств. Пожертвовав активы, в стоимости которых произошел прирост, в фонд, рекомендованный донором, и затем направив фонд на предоставление пожертвований различным благотворительным организациям, можно воспользоваться этими налоговыми преимуществами, избежав хлопот и бумажной волокиты, связанных с передачей неденежных активов нескольким организациям. Эта комбинация удобства и полной налоговой выгоды является одной из причин популярности фондов, рекомендованных донорами. В то время как частные фонды в Соединенных Штатах подвергаются строгому регулированию со стороны Налоговой службы (IRS), включая правила надзора и минимальные ежегодные выплаты, фонды, рекомендованные донорами, которые находятся под эгидой общественных благотворительных организаций, не подлежат тем же налоговым ограничениям. В 1985 году National Foundation, Inc. (NFI, ныне WaterStone) защищала свои стандарты управления фондами, рекомендованными донорами, от претензий Налоговой службы в налоговом суде США в деле National Foundation, Inc. против Соединенных Штатов. Суд постановил, что NFI имеет право на налоговую льготу и может быть классифицирована как некоммерческая организация 501(c)(3) на основании практики управления фондами, рекомендованными донорами. NFI обладала полным контролем и правом собственности на то, что впоследствии стало известно как фонды, рекомендованные донорами, и могла принимать решения о разрешении благотворительных распределений средств по своему усмотрению. Доноры сохраняли консультативные права, но NFI не была обязана использовать средства в соответствии с их рекомендациями, особенно если организация-получатель не соответствовала пяти критериям благотворительной организации, установленным судом: 1) соответствие благотворительным целям, указанным в разделе 501(c)(3); 2) наличие разумного бюджета; 3) достаточное финансирование; 4) наличие компетентного и квалифицированного персонала; и 5) способность NFI осуществлять эффективный мониторинг и контроль. Исход этого дела открыл возможности для запуска программ фондов, рекомендованных донорами, многими другими организациями. 17 августа 2006 года президент Джордж Буш подписал Закон о защите пенсий 2006 года (H. R. 4), который внес ряд изменений в нормативно-правовую базу фондов, рекомендованных донорами. Закон о защите пенсий 2006 года установил руководящие принципы управления фондами, рекомендованными донорами, взяв за основу стандарты NFI. Разделы, касающиеся фондов, рекомендованных донорами, включают:

Current U. S. tax law allows the donor of appreciated securities or other assets to get a tax deduction for the market value of the donation and avoid capital gains taxes. This double tax advantage can make donating appreciated assets to a charitable organization more attractive than selling the assets and donating cash. By donating appreciated assets to a donor advised fund and then advising the fund to make donations to several charities, one can reap these tax advantages without the hassle and paperwork of transferring non cash assets to several organizations. This combination of convenience and full tax advantage is one reason that donor advised funds are used. While private foundations in the United States are heavily regulated by the Internal Revenue Service, including rules on oversight and minimum annual payouts, donor advised funds housed in public charities are not subject to the same tax restrictions. In 1985, National Foundation, Inc. (NFI, now WaterStone) defended its standard for the management of donor advised funds against the Internal Revenue Service in the United States tax court in National Foundation, Inc. v. United States. The court found that NFI was eligible for tax exemption and could be classified as a 501(c)(3) non profit organization based on their management of donor advised funds. NFI had complete control and ownership of what would later be called donor advised funds, and could exercise discretion in authorizing charitable distributions of the funds. Donors maintained advisory privileges, but NFI was not obligated to use the funds based on their recommendations, especially if the receiving party did not comply with the five standards of a charitable organization, identified by the court: 1) that it be consistent with the charitable purposes specified in section 501(c)(3); (2) that it has a reasonable budget; (3) that it be adequately funded; (4) that it be staffed by competent and well trained personnel; and (5) that it be capable of effective monitoring and supervision by NFI. The outcome of this case opened the door for many other providers to launch donor advised fund programs. On August 17, 2006, President George W. Bush signed the Pension Protection Act of 2006 (H. R. 4) into law, which includes a number of changes to the regulatory framework for donor advised funds. The Pension Protection Act of 2006 established guidelines for the management of donor advised funds, using NFI's standards as a framework. The sections dealing with donor advised funds include:

* Правовое определение фонда, рекомендованного донором.
* Перечень запрещенных выплат донорам и консультантам фондов, рекомендованных донорами.
* Новые правила относительно того, какие гранты могут быть предоставлены из фондов, рекомендованных донорами.
* Документация, необходимая для всех взносов в фонды, рекомендованные донорами.