Дэвид Лихтенштейн: История успеха в недвижимости и бизнесе

Введение

Дэвид Лихтенштейн – американский миллиардер, предприниматель и инвестор в недвижимость. Он является основателем и генеральным директором The Lightstone Group, основанной им в 1988 году. В первые годы деятельности Lightstone Group Лихтенштейн сосредоточился на инвестициях в многоквартирную жилую недвижимость. В 1990-х годах он стремительно расширил свой портфель, прежде чем диверсифицировать его и выйти на рынок розничной торговли. В 2003 году Лихтенштейн приобрел Prime Retail за 638 миллионов долларов. С 2007 года Лихтенштейн отвечал за одни из крупнейших сделок по приобретению и продаже в секторах розничной торговли и гостиничного бизнеса. В 2007 году The Lightstone Group приобрела сеть отелей Extended Stay за 8,1 миллиарда долларов. В 2010 году Lightstone продала Prime Retail за 2,3 миллиарда долларов, получив значительную прибыль от продажи группы аутлет-центров. Г-н Лихтенштейн входит в состав Совета управляющих Палаты недвижимости Нью-Йорка и является членом Экономического клуба Нью-Йорка и Круглого стола по вопросам недвижимости. Он является членом попечительского совета колледжа и университетской системы Touro и входит в наблюдательный совет Нью-Йоркского медицинского колледжа. Ранее г-н Лихтенштейн был членом совета директоров Корпорации экономического развития Нью-Йорка, назначенный мэром Нью-Йорка Биллом де Блазио. Он также был сопредседателем Консультативного комитета по вопросам политики в сфере капитала в сфере недвижимости и доверенным лицом Комиссии по бюджету граждан. Ранее он был членом Совета по экономическим исследованиям Института Брукингса.

Ранние годы

Лихтенштейн родился в 1960 году в еврейской семье в Нью-Йорке. Он не посещал колледж. В 1986 году Лихтенштейн использовал 89 000 долларов долга по кредитной карте, чтобы купить многоквартирный дом в Нью-Джерси. В течение трех лет Лихтенштейн реинвестировал капитал, полученный от своей недвижимости, для финансирования первоначальных взносов при покупке новых объектов. Затем он использовал новые объекты в качестве залога для получения кредитов, что позволило ему продолжать расширять свой портфель. После успеха своего небольшого бизнеса в сфере недвижимости Лихтенштейн основал The Lightstone Group в 1988 году. Компания была основана в Лейквуде, штат Нью-Джерси, и быстро росла в первые годы своего существования. В течение первых нескольких лет деятельности Lightstone Лихтенштейн сосредоточился на приобретении многоквартирных домов в районе Нью-Джерси. В 1990-х годах Лихтенштейн увеличил портфель The Lightstone Group до более чем 20 000 квартир в 28 штатах. Примерно в то же время компания была признана одним из 30 крупнейших владельцев квартир в Соединенных Штатах. С 1997 года в Соединенных Штатах начался бум цен на жилье, который продолжался почти десять лет. Этот бум был выгоден существующему портфелю Лихтенштейна, но затруднил поиск доступной недвижимости для покупки. Увидев потенциал единственного торгового центра в Пуэрто-Рико, Лихтенштейн совершил свою первую крупную сделку на рынке недвижимости в 2003 году. Он приобрел весь портфель Prime Retail за 638 миллионов долларов. Портфель состоял из 37 объектов, расположенных в нескольких штатах США, в таких городах, как Плезант-Прейри (Висконсин), Одесса (Миссури) и Гаффни (Южная Каролина). Эта сделка сделала Lightstone вторым по величине владельцем аутлет-центров в стране после Chelsea Premium Outlets, принадлежащего Simon Property Group Inc., крупнейшему владельцу торговых центров в стране. В том же году Лихтенштейн вернулся к инвестициям в жилье, совершив ряд крупных сделок в сфере доступного жилья. Он приобрел 5000 квартир в 19 многоквартирных домах в Детройте. Сообщалось, что общая стоимость сделки составила 200 миллионов долларов. Его второй жилищный проект в этом году был реализован в Бирмингеме (Алабама), где он потратил в общей сложности 303 миллиона долларов на несколько многоквартирных домов. Расширяя диверсификацию инвестиций, в 2007 году он также вышел на рынок гостеприимства, совершив свою крупнейшую сделку на тот момент. Lightstone приобрела Extended Stay Hotels за 8,1 миллиарда долларов, сделав Lightstone материнской компанией одного из крупнейших в Соединенных Штатах брендов отелей среднего ценового сегмента. В то время сообщалось, что в группу отелей входило 683 отеля в 44 штатах США и Канаде. Позже Extended Stay обратилась за защитой от банкротства из-за Великого спада.

Lichtenstein was born in 1960 into a Jewish family in New York City. He did not attend college. In 1986, Lichtenstein used $89,000 in credit card debt to buy a multi family home in New Jersey. Over a three year period, Lichtenstein reinvested capital from his properties to fund the down payments on more properties. He then leveraged the new properties with loans, allowing him to continue to add to his portfolio. Following the success of his small real estate business, Lichtenstein founded The Lightstone Group in 1988. The company was founded in Lakewood, New Jersey, and grew quickly during the early years of the company's history. During the first few years of Lightstone's activity, Lichtenstein focused on acquiring multifamily properties in the New Jersey area. In the 1990s, Lichtenstein grew The Lightstone Group's portfolio to over 20,000 apartments in 28 states. The company was recognized as one of the top 30 apartment owners across the United States around the same time. From 1997 onwards, there was a housing price boom in the United States, which lasted for nearly a decade. The boom was good for the existing portfolio Lichtenstein had amassed, but it made it more difficult to find affordable properties to purchase. After seeing the potential of the single mall in Puerto Rico, Lichtenstein made his first major deal in the real estate market in 2003. He purchased the entire Prime Retail portfolio for $638 million. The portfolio consisted of 37 properties spread across a number of states in the US, in locations such as Pleasant Prairie, Wis., Odessa, Mo, and Gaffney, S. C. The acquisition made Lightstone the second largest owner of outlet malls in the country after Chelsea Premium Outlets, owned by Simon Property Group Inc., the nation's largest mall owner. During the same year, Lichtenstein returned to investing in housing with a number of large investments in affordable housing. He purchased 5,000 units across 19 multifamily rental properties in Detroit. It was reported that the entire deal was for a total of $200 million. His second housing deal of the year was in Birmingham, Alabama, where he spent a total of $303 million on a number of apartment buildings. While expanding the diversity of investments, he also moved into hospitality in 2007 with his biggest single deal to date. Lightstone acquired Extended Stay Hotels for a total of $8.1 billion, making Lightstone the parent company of one of the largest mid priced hotel brands in the United States. At the time, it was said the hotel group had 683 hotels across 44 US states and Canada. Extended Stay later sought bankruptcy protection due to the Great Recession.

Недавние инвестиции (2011 г. - настоящее время)

Lightstone Value Plus из Лихтенштейна был одним из ряда REIT, привлекавших внимание инвесторов из-за нестабильности рынка. В конце 2010 года REIT привлекли около 9 миллиардов долларов, с годовой доходностью в 6,5 процента. Lightstone Value Plus был 18-м по величине неторгуемым REIT в США, с дивидендом в семь процентов. Этот процент значительно превышал дивиденды многих других неторгуемых REIT в тот период. После успеха Lightstone Value Plus Лихтенштейн запустил второй неторгуемый REIT. Lightstone Value Plus II придерживался стратегии, аналогичной первоначальному фонду, фокусируясь на инвестициях в различные рынки. Продажа Prime Retail и обоих REIT предоставила Лихтенштейну значительные средства для инвестиций в 2011 году. По сообщениям, от продажи Prime Retail осталось около 350 миллионов долларов, которые были реинвестированы в новые сделки. В 2011 году Лихтенштейн приобрел торговый центр Festival Bay Mall во Флориде за 25 миллионов долларов, отель Crown Plaza Boston North Shore за 10 миллионов долларов и жилой комплекс в Лонг-Айленд-Сити, Нью-Йорк, за 19,3 миллиона долларов. Лихтенштейн и Lightstone Group объявили о запуске Phoenix Development Partners, целью которой являлось создание масштабных возможностей для аренды в Нью-Йорке. Несмотря на перенос фокуса инвестиций в Нью-Йорк, Лихтенштейн продолжал расширять свой портфель в других регионах Соединенных Штатов. В сентябре 2012 года Lightstone Group объявила о покупке жилого комплекса в Лонг-Айленд-Сити за 51 миллион долларов. В 2013 году Лихтенштейн и Marriott завершили свою первую сделку – приобретение трех отелей бренда Marriott в Айове и Огайо за 21 миллион долларов. Позже в том же году Лихтенштейн посетил Израиль для обсуждения выхода на израильский рынок долга. Кредиты, полученные из Израиля, были использованы для финансирования ряда проектов в районе Бруклинского канала Гованус. После решения Amazon отказаться от строительства штаб-квартиры в Квинсе, Лихтенштейн назвал это "худшим днем для Нью-Йорка со времен 11 сентября", добавив, что "на этот раз террористами оказались избранные должностные лица".

Lichtenstein's Lightstone Value Plus was one of a number of REITs attracting attention from investors, due to market instability. In late 2010, REITs raised an estimated $9 billion, with a 6.5 percent annual yield. Lightstone Value Plus was the 18th largest non traded United States based REIT, with a dividend of seven percent. That percentage was much higher than many other non traded REITs during that period. Following the success of Lightstone Value Plus, Lichtenstein launched a second non traded REIT. Lightstone Value Plus II followed a similar strategy to the initial fund, focusing on investments across a number of markets. The sale of Prime Retail and both REITs gave Lichtenstein a large fund to invest throughout 2011. According to reports, there was an estimated $350 million remaining from the Prime Retail sale, which was reinvested into new deals. In 2011, Lichtenstein purchased Festival Bay Mall in Florida for $25 million, Crown Plaza Boston North Shore hotel for $10 million and a residential development in Long Island City, New York, for $19.3 million. Lichtenstein and Lightstone Group announced the launch of Phoenix Development Partners, which aimed to develop large scale renting opportunities in New York City. Despite shifting his focus to New York City based investments, Lichtenstein continued to grow his portfolio in other locations across the United States. In September 2012, Lightstone Group announced they would be purchasing a $51 million residential development in Long Island City. In 2013, Lichtenstein and Marriott completed their first deal, the purchase of three Marriott branded hotels in Iowa and Ohio for $21 million. Later that year, Lichtenstein traveled to Israel to discuss entering the Israeli debt market. Loans from Israel were used to underwrite a number of developments in Brooklyn's Gowanus Canal area. Following Amazon's decision to abandon its plans to build a headquarters in Queens, Lichtenstein called it the "worst day for NYC since 9 11," adding that "this time, the terrorists were elected."

Инвестиции

По состоянию на 2016 год Лайхтенштейн является миллиардером. Лайхтенштейн публично делился своими взглядами на риски и прогнозы относительно коммерческой недвижимости на CNBC и Bloomberg News.

Гражданские и благотворительные мероприятия

Затем мэр Нью-Йорка Билл де Блазио назначил Лихтенштейна в совет директоров Корпорации экономического развития Нью-Йорка в 2015 году. Лихтенштейн также входит в совет управляющих Торговой палаты недвижимости Нью-Йорка. В сентябре 2005 года Lightstone Group пожертвовала 50 квартир в Мемфисе, чтобы помочь пострадавшим от урагана Катрина, нуждающимся в жилье после стихийного бедствия, предоставив эти квартиры в бесплатное пользование на шесть месяцев. "Мы рады возможности предоставить жилье семьям, пострадавшим от этого травмирующего события, и надеемся, что это временное убежище хоть немного облегчит их страдания", – заявил Лихтенштейн. Лихтенштейн лично удваивал все пожертвования сотрудников компаний The Lightstone Group, направленные на оказание помощи. После урагана Сэнди в ноябре 2012 года The Lightstone Group пожертвовала более 11 000 квадратных футов офисных площадей по адресу Бродвей, 1407, чтобы помочь предприятиям, пострадавшим от стихийного бедствия. После урагана Сэнди более 17 миллионов квадратных футов офисных помещений в Нижнем Манхэттене были временно закрыты. Благодаря этому пожертвованию, сделанному в сотрудничестве с городской корпорацией экономического развития, предприятия смогли оставаться в своих офисах в Манхэттене до шести месяцев.

Книги и радиошоу

Лихтенштейн – автор трех книг, посвященных ортодоксальному еврейскому взгляду на текущие события и современные вопросы, включая терроризм, однополые браки, аборты, миссионерскую деятельность, психические расстройства, генетику и вакцинацию. Он также написал комментарий к "Мишне Беруре", в котором изложены позиции многих современных авторитетов в области галахи (еврейского закона) по отношению к тексту. Лихтенштейн ведет еженедельную радиопередачу, в которой рассматривается еврейская перспектива на различные спорные темы. Передача хорошо известна своими интервью с видными раввинами и лидерами еврейской общины, среди которых как харедим, так и представители современного ортодоксального направления.

Личная жизнь

Будучи харедимским евреем, Лихтенштейн несколько лет учился в ешиве и коллеле. Он – ученик Мирской ешивы в Бруклине и Иерусалиме. Он также был учеником Рава Нохума Парцзовица и Рава Шломо Залмана Ауербаха.