Джон Тейн: карьера финансиста и банковского деятеля

Введение

Американский бизнесмен
Английский футболист

Джон Александр Тейн (родился 26 мая 1955 года) — американский финансовый руководитель и инвестиционный банкир. Он занимал должности президента и со-операционного директора Goldman Sachs, а затем генерального директора Нью-Йоркской фондовой биржи. После этого Тейн стал последним председателем и генеральным директором Merrill Lynch & Co. до её слияния с Bank of America. Ему была предложена должность президента глобального банковского бизнеса, ценных бумаг и управления капиталом в новой объединенной компании, но он подал в отставку 22 января 2009 года. По сообщениям, Кен Льюис, генеральный директор Bank of America, вынудил Тейна уйти в отставку после ряда скандалов, связанных с убытками в Merrill Lynch, которые оказались значительно больше, чем первоначально оценивалось, и выплатой огромных бонусов руководству. После этого Тейн был председателем и генеральным директором CIT Group. С 2017 года он является членом совета директоров Uber.

Предыстория

Таин родился в Антиохии, штат Иллинойс. Его отец, Алан, был врачом и передал свою практику двум братьям Таина, Деннису и Роберту, которые оба являются врачами общей практики. Он получил степень бакалавра в области электротехники в Массачусетском технологическом институте в 1977 году и степень MBA в Гарвардской школе бизнеса в 1979 году. Будучи студентом Массачусетского технологического института, Таин вступил в братство Delta Upsilon.

Карьера

Таин работал в Goldman Sachs, в качестве главы подразделения ипотечных ценных бумаг с 1985 по 1990 год, а также президентом и со-директором по операционной деятельности с 1999 по 2004 год. После ухода из Goldman Sachs, Таин был генеральным директором Нью-Йоркской фондовой биржи с января 2004 года по декабрь 2007 года. В декабре 2003 года временный председатель Нью-Йоркской фондовой биржи Джон Рид сообщил The Wall Street Journal, что Тайну будет выплачиваться "обычная сумма", около 4 миллионов долларов в год, включая бонусы, без какой-либо "необычной пенсионной программы", как та, которую получил бывший генеральный директор NYSE Дик Грассо.

Меррилл Линч

До того, как он принял должность генерального директора в Merrill Lynch, Thain, как сообщается, был одним из основных претендентов на пост главы Citigroup. Merrill Lynch и Citigroup искали новых лидеров после внезапного ухода их бывших генеральных директоров после неудовлетворительных результатов в третьем квартале 2007 года из-за кризиса ипотечных кредитов с низким рейтингом. Нельсон Чай, финансовый директор Нью-Йоркской фондовой биржи при Thain, последовал за своим наставником в Merrill Lynch и занял ту же должность финансового директора. Thain организовал продажу Merrill Lynch Банку Америки по цене 29 долларов за акцию, что на 70% превышало рыночную цену. Сделка оценивала брокерскую компанию в 50 миллиардов долларов. Ожидалось, что Thain станет президентом подразделения глобального банковского дела, ценных бумаг и управления капиталом – нового подразделения в Bank of America, которое будет курировать его корпоративный и инвестиционный банк и большую часть бизнеса по управлению капиталом. Поступив в Merrill Lynch, Thain получил подписной бонус в размере 15 миллионов долларов. Компания объявила, что Thain будет получать не менее 50 миллионов долларов в год и потенциально до 120 миллионов долларов в год, в зависимости от цены акций компании. Ассошиэйтед Пресс назвал Thain, получившего 83,1 миллиона долларов, одним из самых высокооплачиваемых руководителей компаний, входящих в S&P 500, в 2007 году. В том году Thain заработал общую компенсацию в размере 83 785 021 доллара США, включающую базовую зарплату в размере 750 000 долларов США, денежный бонус в размере 15 миллионов долларов США, акционерный грант в размере 33 013 151 долларов США и опционный грант в размере 35 017 421 долларов США. Thain предложил совету директоров выплатить ему бонус в размере до 10 миллионов долларов в 2008 году, поскольку он "спас Merrill", продав ее Банку Америки. После того, как комитет по компенсациям в Merrill Lynch отклонил эту просьбу, Thain, как сообщается, отказался от нее 8 декабря 2008 года. 22 января 2009 года стало известно, что Thain потратил 1,22 миллиона долларов корпоративных средств в начале 2008 года на ремонт двух конференц-залов, приемной и своего кабинета, включая 131 000 долларов на ковры, 68 000 долларов на антикварную консоль, 87 000 долларов на стулья для гостей, 35 115 долларов на позолоченный комод на ножках и 1100 долларов на корзину для мусора. Thain впоследствии принес извинения за свою ошибку в суждениях и полностью возместил компании понесенные расходы. Thain ускорил выплату бонусов сотрудникам Merrill Lynch на сумму около 4 миллиардов долларов непосредственно перед завершением сделки с Bank of America. Bank of America был в курсе этой выплаты, поскольку разрешение на ее осуществление, как сообщается, было одним из условий соглашения о слиянии. Появились предположения, что часть средств, выделенных по программе TARP, была использована для выплаты бонусов, однако получатели TARP не были обязаны раскрывать, как были распределены средства или на что они были потрачены. Шейла Бэр, председатель FDIC, сообщила, что во время встречи с министром финансов в разгар финансовой паники Thain спросил министра, повлияет ли программа TARP на его компенсацию.

Before he accepted the CEO position at Merrill Lynch, Thain reportedly was one of the runners up to head Citigroup. Merrill Lynch and Citigroup sought new leaders following the sudden departure of their former CEOs after the disappointing performance in the third quarter of 2007 due to the subprime mortgage crisis. Nelson Chai, the CFO of the New York Stock Exchange under Thain, followed his mentor to Merrill Lynch and assumed the same role as CFO. Thain arranged the sale of Merrill to Bank of America at $29 per share, a 70 percent premium over the market price. The deal valued the brokerage at $50 billion. Thain was expected to be president of global banking, securities and wealth management, a new division at Bank of America, to oversee its corporate and investment bank and most of wealth management business. Upon joining Merrill Lynch, Thain received a $15 million signing bonus. The firm announced that Thain would receive at least $50 million a year and could be paid as much as $120 million a year, based on the company's stock price. The Associated Press identified Thain, who received $83.1 million, as one of the best paid executives of S&P 500 companies in 2007. In that year, Thain earned a total compensation of $83,785,021, which included a base salary of $750,000, a cash bonus of $15 million, stock grant of $33,013,151, and options grant of $35,017,421. Thain suggested to the directors that he receive a bonus in 2008 of as much as $10 million, because he "saved Merrill" by selling it off to Bank of America. After the compensation committee at Merrill refused the request, Thain reportedly dropped it on December 8, 2008. It was revealed on January 22, 2009, that Thain spent $1.22 million of corporate funds in early 2008 to renovate two conference rooms, a reception area, and his office, spending $131,000 for area rugs, $68,000 for an antique credenza, $87,000 for guest chairs, $35,115 for a gold plated commode on legs, and $1,100 for a wastebasket. Thain subsequently apologized for his lapse in judgment, and reimbursed the company in full for the costs. Thain accelerated approximately $4 billion in bonus payments to employees at Merrill just prior to the close of the deal with Bank of America. Bank of America was aware of the payment, as allowing the payment to go through was reportedly one of the conditions under the merger agreement. Speculation mounted that some of TARP fund was used for the bonus payment, but TARP recipients were not required to disclose how the funds were segregated, or what they were used for. Sheila Bair, chair of the FDIC reported that during a meeting with the Treasury secretary at the depth of the financial panic, Thain asked the secretary if the TARP program would impact his compensation.

Выезд из Bank of America

16 января 2009 года Bank of America объявил, что Merrill понесла неожиданный убыток в размере 15 миллиардов долларов за четвертый квартал 2008 года. Генеральный директор Bank of America Кен Льюис заявил, что без государственной помощи в размере 138 миллиардов долларов, включая вливание 20 миллиардов долларов от федерального правительства, он бы отказался от сделки с Merrill, которая была одобрена акционерами Bank of America в начале декабря. Источники, близкие к Льюису, сообщают, что его отношения с Таином были напряжены из-за значительных убытков Merrill в четвертом квартале. Сам Льюис подвергся критике за поспешное приобретение Merrill за 28 миллиардов долларов после менее чем двух дней проверки благонадежности. 22 января 2009 года в программе The Call на CNBC Чарли Гаспарино сообщил, что Тайн собирается встретиться с Льюисом позднее в тот же день. Гаспарино добавил, что будущее Таина в Bank of America оставалось под вопросом, хотя не было ясно, уйдет ли он. Затем Гаспарино рассказал, что Тайн потратил 1,22 миллиона долларов на ремонт своего кабинета вскоре после назначения генеральным директором Merrill в январе 2008 года. В то время Merrill оставалась независимой компанией, и некоторые аналитики прогнозировали, что с Таином в качестве нового генерального директора компания сможет вернуться к успешной деятельности на фоне разочаровывающих результатов на Уолл-стрит. Однако Чай покинул Bank of America в феврале, всего через две недели после отставки Таина, и его заменил Ки Мён Хон. После ухода Таина и Чай в объединенной компании остался лишь один представитель команды управления Merrill – Том Монтаг, возглавивший подразделение продаж и трейдинга.

Критика чрезмерной компенсации

23 января 2009 года президент Обама упомянул Таина, сказав: "Мы видели сообщения за последние несколько дней о компаниях, получивших помощь налогоплательщиков, а затем потративших эти средства на ремонт ванных комнат или офисов, или иным образом распорядившихся ими ненадлежащим образом". Пресс-секретарь Белого дома Роберт Гиббс также заявил, что деньги налогоплательщиков не должны идти на "обогащение тех, кто уже получил финансовую помощь". "Американский народ должен быть уверен, что их тяжело заработанные деньги не будут потрачены на бонусы или на реконструкцию офисов проблемных банков", – сказал Гиббс. 29 января 2009 года президент Обама публично раскритиковал крупные бонусы, в частности, те, что были выплачены Таином. Обама сказал: "Я сегодня прочитал статью, в которой говорилось, что банкиры с Уолл-стрит выплатили себе 20 миллиардов долларов бонусов в то время, когда большинство этих учреждений находились на грани краха и просили налогоплательщиков о помощи, а налогоплательщики оказались в ситуации, когда, если они не окажут эту помощь, вся система может рухнуть на наши головы – это верх безответственности. Это позорно. И нам необходимо, чтобы те, кто просит помощи на Уолл-стрит, проявили сдержанность, дисциплину и ответственность. Американский народ понимает, что нам предстоит большая работа по выходу из кризиса, но им не нравится, когда люди, получая помощь, только усугубляют ситуацию". Вице-президент Джо Байден также заявил, что эти бонусы "вызывают возмущение. Я бы хотел бросить этих людей в карцер". 27 января 2009 года генеральный прокурор штата Нью-Йорк Эндрю Куомо направил Таину повестку в рамках расследования бонусов, которые он получил незадолго до поглощения Bank of America. В соответствии с законом Мартина 1921 года, обвинения в уголовном мошенничестве могут быть предъявлены лицу, получившему незаконную выплату руководству.

Группа CIT

7 февраля 2010 года агентство Reuters сообщило, что CIT Group объявила о найме Таина на замену временно исполняющему обязанности генерального директора Питеру Тобину. В 2013 году CIT выплатила ему 8,25 миллиона долларов. 21 октября 2015 года CIT Group объявила, что Таин покинет свой пост 31 марта 2016 года, но останется председателем совета директоров. Эллен Р. Алемани, бывший руководитель американского подразделения Royal Bank of Scotland, займет должность генерального директора вместо Таина.

Личная жизнь

Он активно занимается общественной деятельностью и был сопредседателем гала-вечера мероприятия Publicolor в Нью-Йорке, посвященного чествованию Рика Сегала, бывшего председателя совета директоров Publicolor. У Тайна и его жены две дочери и два сына. Недвижимость Тайна в штате Нью-Йорк расположена на территории трех поселений: Рай, Харрисон и Рай-Брук. У Тайна есть дом на острове Северная Каптива на юго-западе Флориды. Его квартира по адресу 740 Парк-авеню была выставлена на продажу в 2018 году.

Политические вклады

В 2015 году Тэйн пожертвовал 205 000 долларов в Super PAC Right to Rise, поддерживающий Джеба Буша. Единственным другим политическим пожертвованием, сделанным им в 2015 году, было 5400 долларов Робу Портману. В прошлом Тэйн делал значительные пожертвования как кандидатам от Демократической, так и от Республиканской партий.