Введение

Кредитование денежных средств

В финансах кредит – это передача денежных средств одной стороной другой на условиях возврата. Получатель, или заемщик, несет долговое обязательство и обычно обязан выплачивать проценты за пользование денежными средствами. Документ, подтверждающий наличие долга (например, долговая расписка), как правило, содержит, в частности, основную сумму займа, процентную ставку, которую взимает кредитор, и дату погашения. Кредит подразумевает временное перераспределение соответствующих активов между кредитором и заемщиком. Проценты служат стимулом для кредитора к предоставлению кредита. В юридически оформленном кредите каждое из этих обязательств и ограничений закрепляется договором, который также может налагать на заемщика дополнительные ограничения, известные как ковенанты. Хотя в данной статье основное внимание уделяется денежным кредитам, на практике можно одолжить любой материальный объект. Предоставление кредитов является одной из основных функций финансовых институтов, таких как банки и кредитные компании. Для других институтов выпуск долговых обязательств, таких как облигации, является типичным источником финансирования.

Защищенный

Залоговый кредит – это форма долга, при которой заемщик предоставляет определенный актив (например, автомобиль, дом) в качестве залога. Ипотечный кредит – очень распространенный вид кредита, используемый многими людьми для приобретения жилой или коммерческой недвижимости. Кредитор, как правило, финансовое учреждение, получает право удержания на право собственности на недвижимость до полного погашения ипотеки. В случае с жилищными кредитами, если заемщик допустит просрочку по платежам, банк будет иметь законное право изъять дом и продать его для возмещения причитающихся сумм. Аналогично, кредит, взятый на покупку автомобиля, может быть обеспечен этим автомобилем. Срок кредита обычно значительно короче и часто соответствует сроку полезного использования автомобиля. Существует два типа автокредитов: прямой и косвенный. При прямом автокредите банк предоставляет средства непосредственно потребителю. При косвенном автокредите автодилерский центр (или аффилированная компания) выступает посредником между банком или финансовым учреждением и потребителем. Другие формы залоговых кредитов включают кредиты под залог ценных бумаг – таких как акции, паевые инвестиционные фонды, облигации и т.д. Этот инструмент предоставляет клиентам кредитную линию, основанную на качестве предоставленных в залог ценных бумаг. Кредиты под залог золота выдаются клиентам после оценки количества и качества золота в предоставленных предметах. Корпоративные организации также могут получать залоговые кредиты, предоставляя в залог активы компании, включая саму компанию. Процентные ставки по залоговым кредитам обычно ниже, чем по незалоговым кредитам. Как правило, кредитное учреждение привлекает специалистов (на постоянной или контрактной основе) для оценки качества предоставленного залога перед одобрением кредита.

Спрос

Кредиты по требованию – это краткосрочные кредиты, как правило, не имеющие фиксированных дат погашения. Вместо этого кредиты по требованию характеризуются плавающей процентной ставкой, которая изменяется в зависимости от базовой процентной ставки или других определенных условий договора. Кредитная организация может потребовать погашения кредита по требованию в любой момент. Такие кредиты могут быть обеспеченными или необеспеченными.

Субсидируемые

Субсидированный кредит – это кредит, по которому процентная ставка снижается за счет явной или неявной субсидии. В контексте студенческих кредитов в Соединенных Штатах, это кредит, по которому не начисляются проценты, пока студент продолжает обучение.

Концессионный

Концессионный кредит, иногда называемый "льготным кредитом", предоставляется на условиях, существенно более выгодных, чем рыночные, за счет сниженных процентных ставок, предоставления льготного периода или их комбинации. Такие кредиты могут предоставляться иностранными правительствами развивающимся странам или предлагаться сотрудникам кредитных организаций в качестве дополнительного преимущества (иногда называемого "льготой").

Целевые рынки

Кредиты также могут классифицироваться в зависимости от того, является ли заемщик физическим лицом (потребителем) или юридическим лицом.

Личное

К числу распространенных потребительских кредитов относятся ипотечные кредиты, автокредиты, кредитные линии под залог недвижимости, кредитные карты, рассрочные кредиты и займы до зарплаты. Кредитная история заемщика является ключевым фактором при рассмотрении заявки и определении процентной ставки (APR) по этим кредитам. Ежемесячные платежи по потребительским кредитам можно уменьшить, выбрав более длительный срок погашения, однако общая сумма выплаченных процентов при этом увеличится. Потребительский кредит можно получить в банках, у альтернативных (небанковских) кредиторов, онлайн-кредиторов и частных инвесторов.

Коммерческий

Кредиты предприятиям аналогичны вышеуказанным, но также включают коммерческую ипотеку, корпоративные облигации и кредиты, гарантированные государством. Оценка кредитоспособности основывается не на кредитном рейтинге, а на кредитном рейтинге заемщика.

Злоупотребления в кредитовании

Предаторское кредитование – одна из форм злоупотребления при выдаче займов. Как правило, оно заключается в предоставлении кредита с целью поставить заемщика в зависимое положение, позволяющее кредитору извлечь выгоду. Субстандартное ипотечное кредитование и кредиты до зарплаты – два примера, когда кредитор не имеет лицензии или не регулируется, и его можно считать ростовщиком. Ростовщичество – это другая форма злоупотребления, при которой кредитор взимает чрезмерные проценты. В разные исторические периоды и в разных культурах допустимый уровень процентной ставки варьировался – от полного отсутствия процентов, как предписано в Библии, до неограниченных процентных ставок. В некоторых странах потребительские организации обвиняют кредитные компании в предоставлении займов под ростовщические проценты и получении прибыли с незначительных "дополнительных сборов". Злоупотребления могут также проявляться в мошенничестве со стороны заемщика, который берет кредит без намерения его возвращать.

Налоги США

Большинство основных правил, регулирующих порядок обращения с кредитами в налоговых целях в Соединенных Штатах, кодифицированы как Конгрессом (Внутренний кодекс доходов), так и Министерством финансов (Нормативные акты Казначейства – еще один набор правил, которые интерпретируют Внутренний кодекс доходов). Кредит не является валовым доходом для заемщика. Кредитор не может вычесть (из собственного валового дохода) сумму займа. Уплаченные проценты представляют собой компенсацию за использование денег или имущества кредитора и, таким образом, представляют собой прибыль или прирост капитала для кредитора. Следовательно, если долг аннулирован, заемщик, по сути, получил доход, равный сумме задолженности. Внутренний кодекс доходов определяет "Доход от списания задолженности" в разделе 61(a)(12) как источник валового дохода. Пример: X должен Y 50 000 долларов. Если Y аннулирует задолженность, то X больше не должен Y 50 000 долларов. Для целей расчета дохода это рассматривается так же, как если бы Y подарил X 50 000 долларов. Для более подробного описания "списания задолженности" обратитесь к разделу 108 (Доход от аннулирования долга) Внутреннего кодекса доходов.